La data de 12 septembrie a.c., oficialii grupului Astaldi (aflat in dificultate de plata a creditorilor si care au solicitat protectia Curtii de la Roma, care a admis procedura de „compozitie cu creditorii” la 5 august a.c., autorizand si prima adunare cu vot a acestora pentru data de 6 februarie 2020) au emis un comunicat (conform decretului italian nr. 58/1998 – acte financiare consolidate - TUF) prin intermediul caruia detaliaza, odata cu noile posibilitati de a accepta si implementa oferta Salini Impregilo – SI, procedurile de restructurare si datele financiare, solicitate mai ales de SI, in vederea initierii primei parti a planului de salvare, care va presupune cresterea capitalului Astaldi.

Potrivit calculelor efectuate dupa principiile memorandumului ESMA din 10 februarie 2005, la data de 30 iunie 2019, datoria financiara neta a grupului Astaldi s-a cifrat la 2,395 miliarde euro, iar datoria financiara neta comprehensiva a fost de 2,355 miliarde euro. In total, debitul pentru care se va solicita procedura de restructurare, in cazul Astaldi SpA, s-a evaluat la peste 3,594 miliarde euro in anul 2019, in conditiile in care numerarul si echivalentele de numerar ramase in conturi, la nivelul intregului grup, pentru data de 30 iunie a.c., nu depasesc 219 milioane de euro.

In contextul respectiv, anterior, pentru a rezolva o parte din problemele financiare fara sa intre in faliment, Astaldi a fost autorizata de Curtea de la Roma sa emita o emisiune de obligatiuni, in valoare de 75 milioane de euro, denumita „Fortress Bond”, care s-a dovedit a fi pe deplin functionala. Totodata, de la 1 ianuarie 2019, s-au adoptat normele de recunoastere, calculare si prezentare IFRS 16 (leasing), astfel incat (odata cu alte beneficii cuprinse in aceasta norma IFRS) contractele clasificate ca „leasing operational” sa fie recunoscute drept active asupra carora grupul din Italia are drept de folosinta. Practic, actualmente, s-au pus la punct unele aspecte ale planului financiar, care se pot referi la cresterea de capital, plata creantelor catre creditorii securizati si achitarea costurilor pre-deductibile, precum si la reachitarea primei transe din finantarea Fortress. Cifrele consolidate estimate de managementul Astaldi de la 31 decembrie 2019 si pana la 31 decembrie 2023, in conditiile in care planul financiar va fi pe deplin implementat la 31 decembrie 2020 indica, practic, o dezvoltare in trepte, cu venituri (cifre de afaceri) de 1,777 miliarde euro in 2019, apoi in ordine de 2,232 miliarde euro, 2,303 miliarde euro, 2,326 miliarde euro si 2,349 miliarde euro. De asemenea, pornind cu un indicator al profitabilitatii EBIT de numai 70 milioane de euro in acest an, acesta ar putea evolua astfel: 99 milioane de euro (in 2020), 130 milioane de euro, 135 milioane de euro si 137 milioane de euro. Pornind de la premisa ca datoria aflata in procedura de restructurare va fi cea de 3,594 miliarde euro, datoria financiara neta care ar putea fi acumulata in fiecare an din intervalul 2019-2023 se va situa la 307 milioane de euro (in acest an), apoi la 421 milioane de euro, 660 milioane de euro, 785 milioane de euro si 863 milioane de euro.

In 2017, Astaldi a raportat o cifra de afaceri de peste trei miliarde euro, cu un portofoliu de contracte si comenzi ce a depasit 24 miliarde euro. In acel moment, antreprenorul de constructii – unul din liderii pietei italiene de profil si aflat in topul primilor 50 de operatori globali, cu mai mult de 95 de ani de experienta in domeniu – era implicat in peste 100 de proiecte in 20 de tari ale lumii, la care lucrau cei 10.500 de angajati din Italia, restul Europei (Polonia, Romania si Rusia), Turcia, Africa (Algeria), America de Nord (SUA si Canada), America Latina si Extremul Orient (Indonezia, India). Actualmente, la 30 iunie 2019, portofoliul total de contracte si comenzi (pentru constructii si alte activitati) s-a cifrat la 7,623 miliarde euro (din care 3,467 miliarde euro in Italia), insa cifra de afaceri s-a plasat la 716 milioane de euro, iar indicatorul EBITDA a ajuns la 30 milioane de euro. Pe regiuni, din comenzile in valoare de 4,156 miliarde euro consemnate la nivel international (in afara Italiei), cele mai semnificative sunt evidentiate in restul Europei (2,01 miliarde euro), apoi in America (1,793 miliarde euro), Asia (275 milioane de euro) si Africa (78 milioane de euro). Pentru a descarca raportul privind pozitia financiara consolidata – TUF, cu previziunile managementului, click aici!